На головну сторінку   Всі книги

8. Суть і види векселя. Принципи вексельного звертання

Визначення векселя дане в ст. 815 ГК РФ, яка свідчить, що вексель - це цінний папір, що засвідчує нічим не зумовлене зобов'язання векселедавця (простий вексель) або інакшого вказаного у векселі платника (перевідний вексель) виплатити по настанню передбаченого векселем терміну отримані у позику грошові суми.

Основні риси векселя, що склався в міжнародній і російській практиці: 1) вексель - це завжди грошове зобов'язання (не може вважатися векселем зобов'язання, по якому сплата боргу здійснюється товаром або наданням послуг); 2) вексель - це завжди письмовий документ (випуск векселів в безготівковій формі неможливий); 3) вексель - це документ, що має суворо встановлені обов'язкові реквізити.

Згідно з Міжнародною Конвенцією існує вісім обов'язкових реквізиту векселя: - вексельна мітка - тобто слово "вексель" повинно міститися не тільки в назві, але в текстовому змісті векселя; - валюта векселя - сума платежу, яка повинна бути вказана, як мінімум два рази: один раз цифрами, а інший раз прописом з великої букви; - зведення про платника по даному векселю; - зведення про особу, на користь якого здійснюється платіж; - вказівка місця платежу; - вказівка терміну платежу; - час і місце виставляння; - власноручний підпис особи, що виставила вексель. Відмінність векселя від інших боргових грошових зобов'язань складається в наступному: а) вексель може передаватися з рук в руки по передавальному напису; б) відповідальність по векселю для осіб, що беруть участь в йому є солідарною (при невиконанні зобов'язання основним боржником кредитор - векселедержатель може звернутися за стягненням до будь-якого з колишніх держателів, який в свою чергу при погашенні ним векселі придбаває право вимоги вексельної суми у будь-якого з осіб, що проходили у вексельному ланцюжку), за винятком осіб, що здійснили безоборотную напис в) при неоплаті векселя у встановлений термін необхідне здійснення нотаріального протесту; г) форма векселя точно встановлена законом і інші умови вважаються ненаписаними; д) вексель є абстрактним грошовим документом і внаслідок цього не забезпечується заставою, задатком, неустойкою і т. д. Вексель має певні межі звертання: - функціонує між особами, добре інформованими про платоспроможність один одного і що здійснюють торгово-економічні відносини; - обслуговує переважно оптову торгівлю; - гаситься між учасниками вексельного звертання готівкою. Вексель дає його власнику право вимагати від боржника, або акцептанта, (третьої особи, що зобов'язалася сплатити по векселю) виплатити вказану у векселі суму при настанні терміну платежу. Тому вексель виступає складним розрахунково-кредитним інструментом, здатним виконувати функції, як цінного паперу, так і кредитних грошей і засобу платежу. Зокрема, як цінний папір вексель сам може бути об'єктом різних операцій. Випуск і звертання векселів регулюється діючими Основами цивільного законодавства і Федеральним Законом РФ "Про Перевідний і Простий вексель", прийнятим Державною Думою 21 лютого 1997 р. Види векселів.. У залежності від критеріїв класифікації розрізнюють наступні види векселів. 1. Простій (соло-вексель) і перевідний вексель (тратта) - відрізняються числом учасників; 2. Товарний (комерційний), фінансовий (банківський), казначейський - залежать від характеру операції, лежачої в основі векселя; 3. Бронзові, дружні, зустрічні - в залежності від забезпечення: забезпечені і незабезпечені; 4. Пред'явницький, ордерний (звертання по передавальному напису) і іменний - розрізнюють за способом передачі. Товарний вексель. У основі грошового зобов'язання, вираженого даним векселем, лежить товарна операція, комерційний кредит, що надається продавцем покупцю при реалізації товару. Фінансовий (банківський) вексель. У основі грошового зобов'язання, вираженого даним виглядом векселя, лежить яка-небудь фінансова операція, не пов'язана з купівлею-продажем товарів. На відміну від товарного фінансовий вексель в своєму російському варіанті має депозитну форму. Різновидом фінансового векселя є "комерційні папери" - прості, обіговій векселі на ім'я емітента, що не мають забезпечення, дисконтні або що приносять відсоток до номінала, що випускаються частіше за все на термін від 1 до 270 днів, в формі "на пред'явника". Справжнім фінансовим векселем зараз можна назвати тільки банківський, що набув значного поширення в останні роки як серед громадян, так і серед підприємств. Для їх придбання необхідно внести вексельну суму на рахунок банку, після чого останній виписує вексель. При цьому датою його складання є дата надходження грошових коштів в банк.

Розрізнюють дисконтні і процентні банківські векселі. Дисконтні векселі гасяться по номіналу, а продаються зі знижкою (дисконтом), розмір якої і складає дохід векселедержателя.

Процентні векселі продаються по номіналу, а гасяться по ціні, що включає в себе суму, "набіглу" відповідно до процентної ставки, вказаної у векселі. Останнім часом спостерігається тенденція збільшення ролі процентних векселів, як більш вигідних і для векселедавців, і для векселеодержувачів. Пояснюється це, по-перше, тим, що сума, що стягується Центробанком з того, що випускає вексель розраховується до номінала; друга причина - дивність закону про оподаткування, внаслідок якої доходи, ті, що отримуються в формі дивідендів і відсотків оподатковуються по ставці 15%, а доходи в формі різниці між ціною купівлі і ціною продажу (погашення) боргових зобов'язань включаються в повній сумі в склад поза реализационних доходами і оподатковуються відповідним - 35%.

Казначейський вексель - короткостроковий цінний папір, що випускається урядом для покриття дефіциту бюджету і касового розриву. Дружній вексель - це вексель, який дві особи виписують один на одну для отримання коштів в банку без всякого руху товарів. Бронзовий вексель - це вексель, за яким не стоїть ніякої реальної операції, ніякого реального фінансового зобов'язання, причому хоч би одне обличчя, що беруть участь у векселі, є вимишленим. Він не мають товарного покриття. Мета бронзового векселя - або отримання під нього грошей в банку, або використання фальшивого документа для погашення боргів по реальних товарних операціях або фінансових зобов'язаннях. У простому векселі, який має додаткове найменування "соло", беруть участь дві сторони: векселедавець і векселедержатель. У ролі боржника виступає векселедавець, що приймає на себе зобов'язання сплатити вказану у векселі суму грошей в певному місці і в певний термін, іншій стороні - векселедержателю. Перевідний вексель (тратта) передбачає наявність третьої особи, що є платником. Векселедавець в цьому випадку пропонує платнику (трасату) сплатити вказану у векселі суму векселедержателю (ремітенту). Векселедавець як би переводить своє зобов'язання на третє обличчя (звідси і назва). Крім класичного перевідного векселя з участю трьох або більше за осіб можливий випуск в обіг перевідних векселів з участю двох і навіть однієї особи. Векселедавець може при виписці перевідного векселя призначити одержувачем не третьої особи, а самого себе або того, кому він сам в подальшому накаже. На випадок втрати першого примірника перевідного векселя (тратти), званого "прима", виписується другий ( "секунда") і третій ( "терція") примірники, причому на векселі означається, яким примірником він є. У перевідному векселі зобов'язання трасанта умовне, він зобов'язується сплатити вексельну суму, якщо трасат не заплатив її, в цьому випадку трасант прирівнюється до держателя простого векселя. Перевідний вексель до настання терміну платежу може передаватися платнику для акцепту. Здійснюючи акцепт векселя, платник приймає на себе зобов'язання сплатити вексель у вказаний в йому термін. При акцепті на векселі робиться напис "акцептований" (або інакший рівнозначний напис, наприклад "сплачу") і ставиться підпис платника. Якщо підпис поставлений на лівій стороні векселя, то вона також має статус акцепту. Акцепт перевідного векселя означає, що платник визнає себе боржником за вексельним зобов'язанням замість векселедавця. Відмову платника акцептувати вексель служить основою для протесту векселя.

До принципів вексельного звертання відносяться:

- оптимальність, ефективність вексельного звертання, сприяюча найбільш повному вираженню інтересів держави, банку, його клієнтів відповідно до тих цілей, які держава, підприємства, банки ставлять на певному етапі свого розвитку;

- прибутковість, прибутковість, оскільки основною метою функціонування будь-якого підприємства, комерційного банку є отримання максимально можливого прибутку;

- єдність обов'язкових реквізитів векселя, оскільки підприємства, банк прагнуть отримати дохід не будь-якою ціною, а з урахуванням особливостей функціонування векселя: відсутність одного з обов'язкових, законодавче передбачених реквізитів позбавляє документ вексельної сили.

Широкий спектр можливостей при використанні вексельних відносин передбачає вибір оптимального алгоритму вексельного звертання, який можна визначити як діяльність, що забезпечує господарюючому суб'єкту покриття його витрат і приносячий прибуток, чистий дохід. Разом з тим відсутність доходу або навіть збиток не може розглядатися виключно як результат неефективного звертання. Пріоритети полягають в забезпеченні прибутковості операцій з векселями підприємств, банків. Загалом дотримання саме цих принципів можна вважати критерієм ефективного, оптимального звертання векселів.

Прибутковість є основною метою роботи підприємства, комерційного банку, орієнтованого на максимізацію прибутку. Тим часом на окремих тимчасових відрізках функціонування корпорації, банку даний принцип може не виконаються або бути завуальованим, коли тактичні цілі господарюючих суб'єктів не співпадають із загальною стратегією розвитку. Для максимізації прибутку необхідно застосовувати системний підхід, тобто використати всі форми вексельного звертання в єдності, у взаємозв'язку, варіюючи ними з метою пошуку найбільш оптимального рішення.

Єдність загальних і специфічних основних положень передбачає також необхідність використання принципу єдності обов'язкових реквізитів векселя, оскільки сучасний господарський механізм ще в недостатній мірі враховує їх значення. Теоретичне вивчення вексельних реквізитів і їх єдності має велику цінність для виробітку практичних рекомендацій по вдосконаленню вексельного звертання, оскільки недотримання формальних, тобто передбачених законодавством правил написання реквізитів, вступає в суперечність із змістом прав, витікаючих з обов'язкових реквізитів, і тим самим, позбавляє можливості визнати за документом статус векселя. Суть і значення судового рішення. Порядок винесення судового:  Суть і значення судового рішення. Порядок винесення судового рішення.: Стаття 194. Прийняття рішення суду 1. Постанова суду першої інстанції, якою справа дозволяється по суті, приймається ім'ям Російської Федерації в формі рішення суду. 2. Рішення суду приймається в дорадчій кімнаті, де можуть знаходитися
10. Суть і значення судового рішення.: Присудження - це акт органу, що здійснює правосуддя, причому:  10. Суть і значення судового рішення.: Присудження - це акт органу, що здійснює правосуддя, причому не просто акт суду, це процесуальний акт, яким завершується розгляд справи по суті. Присудження виноситься ім'ям Російської Федерації. Присудження виноситься
76. Суть і значення стадії перегляду судових постанов в:  76. Суть і значення стадії перегляду судових постанов в порядку нагляду. Порядок подачі наглядової жалоби (уявлення).: При самої довершеній правовій регламентації судочинства повністю виключити помилки при розгляді і дозволі конкретних справ судом першої інстанції практично неможливо. Касаційне виробництво, покликане усунути такі помилки в
Суть і значення прибули, принципи її формування:  Суть і значення прибули, принципи її формування: Один з найважливіших показників підсумкової діяльності фірми в умовах ринку - прибуток. Прибуток як кінцевий фінансовий результат діяльності підприємства в загальному вигляді являє собою різницю між загальною сумою доходів і витратами на виробництво
1.3. Суть і значення операцій на відкритому ринку:  1.3. Суть і значення операцій на відкритому ринку: Операції на відкритому ринку - операції ЦБ по купівлі-продажу цінних паперів в банківській системі. Операції на відкритому ринку сприяють регулюванню банківської ліквідності, процентних ставок, курсу цінних паперів, а також грошової маси в звертанні. При
32. Суть і значення касаційного виробництва.:  32. Суть і значення касаційного виробництва.: Суть російської касації полягає в перегляді не вступивши- ших в законну силу актів суду першої інстанції вищестоящим судом і зводиться до декількох нормативно закріплених положень: 1) право вільного касаційного оскарження рішень, не
Суть і значення фінансової політики і фінансового механізму в:  Суть і значення фінансової політики і фінансового механізму в соціально-економічних процесах: Фінансова політика - це сукупність цілеспрямованих заходів, що проводяться державою в області фінансів для здійснення своїх функцій і задач. Фінансова політика є складовою частиною економічної політики. У системі